Cos'è la divisione Investment Banking (IBD)?
La divisione Investment Banking (IBD) è una particolare divisione della banca di investimento che fornisce servizi di consulenza e finanza aziendale. È responsabile della raccolta di capitali da parte di sottoscrittori, mercati del debito e ibridi, nonché fusioni e acquisizioni e diversi tipi di mandati di consulenza.
Spiegazione
IBD fornisce consulenza sulle transazioni e aiuta a organizzare il finanziamento di transazioni ed eseguire fusioni e acquisizioni. Consiste del seguente tipo di offerte:
- Mergers & Acquisitions (M&A) - fornitura di servizi di consulenza su fusione, vendita o acquisto della società. I servizi includono la costruzione di una valutazione dettagliata della società o della divisione che aiuta a prendere la decisione se il cliente debba andare avanti con l'affare, che include anche il prezzo al quale l'accordo è favorevole alla conclusione. Oltre a tutto ciò, la divisione M&A del braccio dell'investment banking fornisce anche esperienza nella strutturazione delle varie transazioni finanziarie coinvolte nell'operazione di fusione e acquisizione complessiva e nell'attuazione efficace della strategia complessiva.
- Finanza con leva finanziaria: prestito di denaro alle aziende per aiutare nel finanziamento delle acquisizioni.
- Equity Capital Market: fornisce consulenza su azioni e prodotti derivati da azioni come azioni, opzioni, futures ecc.
- Debt Capital Markets - fornendo preziosi consigli sulla raccolta e sulla strutturazione del debito per finanziare le acquisizioni.
- Ristrutturazione : migliorare le strutture complessive di un'azienda per renderla più redditizia a lungo termine.
Gruppi della Divisione Investment Banking
- IBD può essere ulteriormente suddiviso in diversi gruppi tra i quali i più comuni sono: Technology Media and Telecommunication (TMT), Financial Institution Groups (FIG), Energy, Mining, Healthcare, Industrials e Real Estate.
- Svolge tutti i diversi tipi di accordi per le aziende del settore. Ad esempio, il team FIG in questa divisione collaborerà con i clienti per la raccolta di debiti, IPO, acquisizioni, ecc., Ma lavorerà solo con i clienti all'interno di quel particolare settore.
- In un dato giorno, il lavoro della divisione Investment Banking include la consulenza a una società sulla fusione transfrontaliera, la strutturazione dell'offerta pubblica iniziale di una controllata, il rifinanziamento di un'obbligazione in circolazione e molto altro ancora.
- Alcune banche di investimento sono famose per essere valide in settori particolari come Goldman Sachs TMT (Technology Media and Telecommunication), Morgan Stanley M&A (Merger and Acquisition) e Bank of America LevFin.
Clienti di investment banking
I banchieri di investimento fungono da consulenza per un'ampia gamma di clienti per la raccolta di capitali e le esigenze di fusione e acquisizione. La loro clientela comprende:
- Governi - Questa divisione lavora con i governi per raccogliere fondi, commerciare in titoli e acquistare e vendere società della corona.
- Società - I banchieri di investimento lavorano con società private e pubbliche note come società per aiutarle a offrire offerte pubbliche iniziali (IPO), raccogliere capitali aggiuntivi per la crescita del business, effettuare acquisizioni, fornire ricerca e consulenza generale sulla finanza aziendale, ecc.
- Istituzioni - IBD lavora a stretto contatto con investitori istituzionali che gestiscono il denaro di altre persone (note come istituzioni) per aiutarle a negoziare titoli e fornire ricerche finanziarie dettagliate.
Divisione Investment Banking - Competenze richieste
I banchieri di investimento che lavorano nell'IBD richiedono molte capacità di modellazione finanziaria, valutazione ed eccellenza per la preparazione di rapporti di ricerca, consulenza ai clienti e completamento degli affari. Le principali abilità richieste sono menzionate come segue:
- Valutazione aziendale
- Modellazione finanziaria
- Pitchbook e presentazioni
- Documenti di transazione
- Gestione delle relazioni
- Capacità di negoziazione
- Vendite e sviluppo aziendale.
Titolo di lavoro
Esiste una particolare gerarchia lavorativa all'interno dell'IBD. I titoli di lavoro più comuni a partire dalla posizione junior fino alla posizione senior sono i seguenti:
- Analista: un analista si concentra esclusivamente sulla modellazione finanziaria, sul lavoro di valutazione delle aziende e sul supporto del pitchbook.
- Associato - Il lavoro di un associato è gestire l'analista, fare modelli finanziari e anche redigere libri di presentazione.
- Vicepresidente - La responsabilità del vicepresidente è di gestire gli associati, progettare libri di presentazione e partecipare alle riunioni con i clienti.
- Direttore - Il direttore guida il team, incontra i clienti e struttura le trattative.
- Amministratore delegato - Si concentra esclusivamente sull'acquisizione di nuovi clienti e attività per la divisione.
Conclusione
La divisione Investment Banking (IBD) funge da ponte tra le grandi imprese e gli investitori, dove svolgono un ruolo importante nel consigliare le imprese e i governi su come superare le sfide finanziarie e procurarsi finanziamenti, sia che si tratti di azioni, emissioni obbligazionarie o prodotti derivati .
