Formula del valore patrimoniale netto

Formula per calcolare il valore patrimoniale netto (NAV)

La formula del valore patrimoniale netto viene utilizzata principalmente dai fondi comuni di investimento per conoscere il prezzo unitario di un fondo specifico in un determinato momento e secondo la formula il valore patrimoniale netto viene calcolato sottraendo il valore totale delle passività dal valore totale delle attività del entità e la risultante viene divisa per il numero totale delle azioni in circolazione.

Fonte : hdfcfund.com

Se hai mai investito in fondi comuni di investimento, sentirai ripetutamente un termine. È NAV. La forma completa del NAV è il valore patrimoniale netto. In realtà è la differenza tra le attività e le passività.

Diamo un'occhiata alla formula del valore patrimoniale netto.

Esempio

Puoi scaricare questo modello Excel del valore patrimoniale netto qui - Modello Excel del valore patrimoniale netto

Onus Fund dispone delle seguenti informazioni. Devi trovare il NAV di questo fondo -

  • Valore di mercato dei titoli detenuti dal fondo: $ 450.000
  • Liquidità e partecipazioni equivalenti - $ 50.000
  • Passività dei fondi - $ 200.000
  • Numero di azioni in circolazione: 10.000

Utilizzando la formula del NAV, otteniamo:

  • Valore patrimoniale netto = (Valore di mercato dei titoli detenuti dal fondo comune / di chiusura + Liquidità e partecipazioni equivalenti - Passività del fondo) / Numero di azioni in circolazione
  • Oppure = ($ 450.000 + $ 50.000 - $ 200.000) / 10.000
  • Oppure = $ 300.000 / 10.000 = $ 30 per azione.

Interpretazione

  • Nella formula del valore patrimoniale netto, dobbiamo prima trovare il valore di mercato delle azioni.
    • Per conoscere il valore di mercato delle azioni detenute dal fondo, dobbiamo applicare una formula:
    • Il valore di mercato delle azioni = Prezzo di mercato per azione * Numero di azioni in circolazione
    • Se il prezzo di mercato per azione è $ 10 per azione e il numero di azioni in circolazione è 1000, il valore di mercato delle azioni sarebbe = ($ 10 * 1000) = $ 10.000.
  • La seconda componente della formula è la liquidità e le partecipazioni equivalenti. Aggiungeremo questo articolo perché è una risorsa.
  • La terza componente della formula sono le passività del fondo.
  • Per scoprire il valore effettivo di un fondo, dobbiamo guardare alla differenza tra il totale delle attività e il totale delle passività.
  • Infine, dobbiamo dividere la differenza per il numero di azioni in circolazione per ottenere il NAV per azione.

Uso e rilevanza

Diciamo che desideri investire in un fondo comune di investimento. Cosa cerchi?

Molti analisti finanziari sostengono che sia più saggio guardare al NAV piuttosto che guardare al prezzo di mercato individuale dell'azione. Ecco perché.

  • Pensano che quando si guarda al NAV dei fondi, si ottiene l'idea sbagliata che il NAV determini il beneficio futuro del fondo. Questo secondo loro è assolutamente falso.
  • Ecco perché questi analisti finanziari affermano che dovresti cercare la qualità dei fondi e non il NAV. Sì, il NAV è importante, ma come investitore, non dovresti riporre troppa fiducia nel NAV più alto o più basso perché ciò non fa alcuna differenza nel rendimento che il portafoglio del fondo genererebbe.
  • Se desideri trarre vantaggio da rendimenti più elevati, seleziona i settori che sono cresciuti molto più rapidamente degli altri. Diciamo che se scegli di investire nel settore IT anziché in altri settori, sarai in grado di generare rendimenti molto più elevati sui tuoi investimenti.

Calcolatore del valore patrimoniale netto

È possibile utilizzare il seguente calcolatore del NAV.

Valore di mercato dei titoli detenuti dal Fondo
Liquidità e partecipazioni equivalenti
Passività del Fondo
Numero di azioni in circolazione
Formula del valore patrimoniale netto =
 

Formula del valore patrimoniale netto =
Valore di mercato dei titoli detenuti dal fondo + liquidità e partecipazioni equivalenti - passività del fondo
Numero di azioni in circolazione
0 + 0 - 0
=0
0

Calcolo del valore patrimoniale netto in Excel (con modello excel)

Facciamo ora lo stesso esempio sopra in Excel.

Questo è molto semplice. È necessario fornire i quattro input del valore di mercato dei titoli detenuti dal fondo, liquidità e partecipazioni equivalenti, passività del numero di azioni in circolazione del fondo.

Puoi facilmente calcolare il valore patrimoniale netto nel modello fornito.