Investimenti bancari in Russia

Panoramica sull'investment banking in Russia

Hai mai sentito parlare di investment banking in Russia? Com'è il mercato? Qualcuno può trovare un lavoro lì come banchiere di investimenti? Com'è la cultura? Quali tipi di accordi sono più diffusi? E quanti salari dell'investment banking in Russia puoi aspettarti? Com'è il processo di reclutamento?

In questo articolo, proveremo a rispondere a tutte le domande precedenti. Diamo uno sguardo alla sequenza dell'articolo.

In questo articolo, parleremo di quanto segue:

  • Investimenti bancari in Nigeria

Se sei nuovo in Investment Banking, dai un'occhiata ai dettagli di Investment Banking qui.

Investimenti bancari in Russia

La maggior parte dei banchieri ha raramente sentito parlare di investment banking in Russia. Ma esiste e devi davvero lottare per ottenere una buona posizione in una banca rigonfiabile in Russia.

Prima del 1990, in Russia non esistevano attività di investment banking. Tutto è iniziato dopo il 1990, quando Gazprom è diventata pubblica. L'anno era il 1996 quando l'industria dell'investment banking in Russia trovò la sua prima rotta.

Prima del 1996, la mentalità in Russia era completamente diversa. Se qualcuno avesse avuto bisogno di un consiglio M&A, non sarebbe andato dai banchieri di investimento. Piuttosto, sarebbero andati in una banca commerciale, avrebbero parlato con loro e avrebbero ottenuto un prestito. Di conseguenza, l'investment banking in Russia non è cresciuto affatto.

Il settore dell'investment banking è iniziato in Russia, ma le operazioni di fusione e acquisizione sono ancora molto inferiori. In un dato anno, se chiedi a un banchiere di investimento in Russia quali tipi di accordi ha gestito, lui direbbe: accordi sul mercato dei capitali come le IPO. I banchieri di investimento gestiscono raramente operazioni di fusione e acquisizione.

In un dato anno, se guardiamo al mercato dell'investment banking russo, vedremo che il 70% -80% degli accordi sarebbe del mercato dei capitali e il resto degli accordi proverrà dalla consulenza M&A.

Ma perché ci sono accordi così minori nella consulenza M&A? Il motivo è che molte operazioni di fusione e acquisizione sono controllate dallo stato o dagli oligarchi. Gli oligarchi sono le persone che sono molto ricche e hanno una sorta di influenza politica. Di conseguenza, è piuttosto difficile negoziare con loro. Pertanto, le società non intendono concludere operazioni di fusione e acquisizione poiché sono state controllate da pressioni politiche e non da investitori istituzionali e individuali.

D'altra parte, se guardiamo agli accordi di capitale proprio, vedremmo che ci sono molte società private a cui piace diventare pubbliche. Di conseguenza, le banche di investimento hanno molte opportunità per concludere questi accordi. Tuttavia, la politica influisce molto sugli affari. E i mercati dei capitali sono spesso chiusi in Russia.

Quindi, in poche parole, l'investment banking in Russia è sul punto di crescere. Ma la politica ha un effetto drastico sulla crescita del mercato. Possiamo sperare che con la crescita dell'economia, l'investment banking in Russia cresca gradualmente verso un futuro migliore.

Servizi offerti dalle banche di investimento in Russia

Come avete visto che l'investment banking in Russia ha lottato per mantenere i piedi più forti, sono poche le banche che stanno andando bene. Cercheremo di capire il loro obiettivo e l'orientamento al servizio di seguito.

In primo luogo, esamineremo i servizi offerti da queste banche di investimento in Russia:

Mercato dei capitali

Come già accennato, le banche di investimento in Russia hanno chiuso la maggior parte delle operazioni nel mercato dei capitali. Offrono servizi nel mercato dei capitali in modo abbastanza esteso e hanno team di livello mondiale per sostenerli. Ecco alcuni dei servizi di prim'ordine che offrono:

  • Commercio di metalli preziosi: queste banche acquistano metalli preziosi (oro, argento, platino, ecc.) Per conto dei propri clienti e offrono finanziamenti, commercio di metalli preziosi, conti di metalli non allocati per le società.
  • Servizi di intermediazione: le banche di investimento in Russia offrono anche servizi di intermediazione. Offrono MICEX dove aiutano i clienti con obbligazioni e azioni societarie, obbligazioni sovrane e ricevute di deposito russe. In RTS (FORTS), assistono i clienti in futures e opzioni su obbligazioni e azioni emesse da società russe di prim'ordine. E offrono anche servizi nel mercato OTC.
  • IPO e sottoscrizione: le banche di investimento in Russia offrono offerte pubbliche iniziali (IPO) e offerte primarie secondarie (PMO) e sono altamente qualificate in queste aree. Le migliori banche di investimento in Russia aiutano le aziende a ottenere pieno supporto durante l'intera transazione; e inserirli anche nella vasta base di investitori stranieri e inserirli nelle borse internazionali e russe.

Finanziamento del debito

Le banche di investimento in Russia offrono anche un'ampia gamma di servizi di finanziamento del debito. Offrono i seguenti servizi con finanziamento del debito:

  • Emissione di LPN Eurobonds / CLN
  • Emissione di obbligazioni in rubli
  • Emissione di obbligazioni societarie in rublo
  • Emissione di obbligazioni bancarie in rubli e
  • Emissione di obbligazioni in rubli per i collegi elettorali e i comuni russi.

Inoltre, controlla finanziamento azionario vs finanziamento del debito

Finanza aziendale (M&A Advisory)

Le banche di investimento di prim'ordine offrono servizi di consulenza M&A anche se la Russia non è molto popolare per le operazioni di M&A. Aiutano i clienti a costruire la strategia e la struttura delle operazioni di fusione e acquisizione. Assistono inoltre i clienti nella gestione dei lead, nella ricerca di investitori, nel finanziamento tramite collocamenti privati, fusioni e scambi di quote azionarie e servizi di consulenza.

Ora parleremo dell'orientamento al servizio di queste banche di investimento in Russia.

  • Queste banche di prim'ordine sono le banche di investimento più adorate in Russia. Hanno anni di esperienza (circa 20+ anni) per servire i loro clienti in Russia e nel mercato internazionale.
  • Queste banche hanno anche ottime reti ei loro clienti possono avere accesso a un grande pool di investitori internazionali grazie alle connessioni delle banche.
  • Se un cliente desidera testare la supremazia di queste banche, può sottoporsi a una serie di accordi di investimento su larga scala che le banche hanno eseguito per essere sicuri di un servizio superiore.
  • Queste banche di solito assumono le persone migliori in modo che possano costruire le squadre migliori. L'investment banking non è per i deboli di cuore e le squadre sono straordinarie con tutti i mezzi.

Elenco delle migliori banche di investimento in Russia

Sì, la Russia non è un posto perfetto per i banchieri di investimento. Ma ecco l'elenco delle migliori banche d'affari che hanno fatto sentire la loro presenza.

Diamo un'occhiata a uno per uno -

  • Alfa Bank
  • Aton Capital
  • Banca di Mosca
  • BNP Paribas SA
  • Centr-Invest
  • Citigroup Inc.
  • Credit Suisse Group AG
  • Banca Gazprom
  • Metallinvestbank
  • Morgan Stanley
  • Palbank
  • Capitale del Rinascimento
  • Rosneft
  • Royal Bank of Scotland PLC
  • Sberbank
  • Finestra di dialogo Troika
  • UBS AG
  • Capitale VTB
  • Zerich

Processo di reclutamento

Il processo di reclutamento nell'Investment banking in Russia non è molto diverso. Ma ovviamente ci sono poche cose uniche nel processo che dovremmo sapere. Diamo un'occhiata al processo di reclutamento dell'investment banking in Russia -

  • Networking: come già sapete senza networking, sarebbe impossibile lasciare il segno. In Russia, il processo di reclutamento è per lo più casuale; ecco perché devi fare una quantità straordinaria di networking. Solo le chiamate a freddo o le email a freddo non colpiranno il pennino; devi partecipare agli eventi sponsorizzati dai business club, parlare con quanti più cacciatori di teste puoi e poi cercare stage quanti più puoi.
  • Stage: qui in Russia, il significato di stage è diverso. Non puoi ottenere nulla in 6-12 settimane di stage. Devi essere pronto per stage di almeno 6 mesi a un anno. Immagina di essere un tirocinante nell'investment banking, fare il lavoro di un banchiere di investimenti, ricevere mangimi per polli e lavorare 100 ore a settimana per un anno. Questo non è facile per la maggior parte delle persone. Ma poche persone sono pronte a pagare il prezzo per entrare nell'investment banking. Poiché la squadra è molto più piccola rispetto alle altre parti del mondo, le barriere all'ingresso sono molto più del solito. Inoltre, dai un'occhiata a Come ottenere uno stage in investment banking
  • Pianificazione per entrare nel settore dell'investment banking: è necessario pianificare attentamente per entrare nel mercato russo dell'investment banking. Ecco perché. La competizione è molto dura e ci sono molte persone che mirano a una posizione unica poiché la squadra è sempre molto piccola. Quindi dovresti sapere che entreresti nell'investment banking quando sarai laureato. E quando ti sei laureato, devi rimboccarti le maniche e iniziare a cercare stage. Il tuo obiettivo sarebbe almeno 2-3 stage prima di diventare un laureato. Gli stage possono essere di qualsiasi natura: in banca commerciale, o direttamente in banche di investimento, o in autorità di regolamentazione antitrust dove vengono approvate operazioni di fusione e acquisizione.
  • Interviste: se segui i passaggi precedenti, potresti essere pronto per le interviste. Per essere idoneo per i colloqui per un lavoro a tempo pieno, devi avere le qualifiche pertinenti e dovresti davvero conoscere alcuni pezzi grossi del settore. Le domande dell'intervista sono le stesse ed è necessario passare attraverso l'applicazione online, i centri di valutazione, le domande numeriche e l'analisi dei casi di studio. Nelle interviste tecniche, ti verranno poste domande come la valutazione DCF, varie metodologie di valutazione, come puoi collegare 3 bilanci, come calcolare il beta, ecc. Le banche di investimento in Russia assumono solo 3-4 persone all'anno, spesso meno. Ecco perché l'unico modo per distinguersi è perseguire qualifiche aggiuntive come CFA, fare rete ampiamente ed essere sempre pronti per i tirocini prima di ottenere un lavoro a tempo pieno.
  • Punto di ingresso come straniero e lingua: come straniero, è quasi impossibile trovare un lavoro nell'investment banking in Russia. Nel 1990 le cose erano diverse. Le banche di investimento russe a quel tempo avevano bisogno di assumere persone da paesi stranieri poiché i russi non avevano le qualifiche richieste per l'investment banking. Nel tempo le cose sono cambiate. Solo i russi vengono assunti qui. Gli unici stranieri che lavorano nelle banche di investimento in Russia sono a livello di MD. Ciò significa che senza conoscere la lingua madre, non hai possibilità.

In poche parole, non è facile entrare nell'investment banking in Russia. Devi fare molto lavoro prima di poter vedere la luce del giorno.

Cultura nelle banche di investimento in Russia

Anche se il mercato dell'investment banking russo è uno emergente, la pressione sul lavoro è enorme. Come analista del primo anno, devi lavorare da 80 a 100 ore settimanali ogni settimana. E ci si aspetterebbe che si esibisca poiché il team è molto piccolo e solo 10-15 persone supportano un'intera regione. Ma in estate l'orario di lavoro diventa un po 'meno rigoroso. Perché ad agosto la gente va in vacanza e va in vacanza. La pressione del lavoro diminuisce. Ecco perché durante l'estate i banchieri d'investimento lavorano circa 60 ore a settimana.

In qualità di analista, devi partecipare a molte chiamate in conferenza esterne e interne durante tutto il giorno perché è importante che i banchieri discutano ogni mossa con i loro clienti. E tutte le chiamate dovrebbero terminare prima delle 18:00 perché nessun dipendente di alcuna società siede nella loro organizzazione oltre tale orario.

Il lavoro è solitamente suddiviso in tre aree chiave: lavoro amministrativo (20%), Excel e modellazione (30%) e power-point (50%).

Stipendi dell'Investment Banking in Russia

La cosa migliore di lavorare nell'investment banking russo e anche gli stipendi dell'investment banking in Russia. È buono come New York o Londra. Quindi, ora ha senso il motivo per cui le persone lavorano così duramente per entrare nell'investment banking.

Diamo un'occhiata allo stipendio medio di banchieri e analisti di investimenti -

fonte: glassdoor.com

Nell'Investment Banking in Russia, oltre a ottenere uno stipendio più alto, potresti risparmiare molto di più, perché l'aliquota dell'imposta sul reddito è solo del 13%. Ciò significa che, dopo aver pagato l'imposta sul reddito, il resto dell'87% è tuo, il che è molto se paragonato a New York o Londra.

E guadagnerai anche un fantastico bonus. In qualità di associato, guadagnerai quasi 1,5 volte il bonus del tuo stipendio nel tuo primo anno. E lo stipendio e il bonus sono tutti orientati alle prestazioni.

Ma nelle banche boutique, la compensazione di base e il bonus sono molto inferiori.

Esci dalle opportunità

Raramente le persone lasciano l'investment banking in Russia per altre opzioni. Il motivo è un'elevata barriera all'ingresso nell'investment banking. Le persone lavorano così duramente per entrare nell'investment banking e senza lavorare per molto tempo; la maggior parte non cerca altre opportunità.

Tuttavia, se stai cercando di esplorare nuove opportunità e non sei molto interessato all'investment banking, la tua unica opzione può essere la carriera di sviluppo aziendale. Il private equity è agli inizi qui: ci sono solo 10 aziende che assumono personale. E anche gli hedge fund non sono molto diffusi.

Inoltre, dai un'occhiata alle opportunità di uscita dall'investment banking

In ultima analisi

L'investment banking in Russia non è un ottimo mercato su cui cimentarsi. Se vieni dalla Russia, hai la possibilità di tentare la fortuna. Oppure, devi avere anni di esperienza nell'investment banking per lasciare il segno.

Articoli suggeriti -

Questa è stata una guida all'Investment Banking in Russia, panoramica del mercato, servizi offerti, elenco delle migliori banche d'investimento in Russia, cultura, stipendi di investment banking in Russia, lavori in investment banking in Russia e opportunità di uscita. Puoi anche dare un'occhiata a questi articoli di seguito per saperne di più sulle banche di investimento

Original text


  • Investimenti bancari in Malesia
  • Banca di investimento a Boston
  • Investimenti bancari in Australia
  • Attività bancarie di investimento in India
  • <