Rapporto di equità

Cos'è l'Equity Ratio?

Il coefficiente di equità è il coefficiente di solvibilità che aiuta a misurare il valore delle attività finanziate utilizzando il patrimonio del proprietario. In parole semplici, è un rapporto finanziario che viene utilizzato per misurare la proporzione dell'investimento del proprietario utilizzata per finanziare le attività dell'azienda e indica la proporzione del fondo del proprietario rispetto al fondo totale investito nell'attività e viene calcolato dividendo il totale patrimonio netto della società dal suo patrimonio totale.

Tradizionalmente si ritiene che maggiore è la proporzione del fondo del proprietario minore è il grado di rischio. Gli investitori finiranno per ottenere tutte le attività rimanenti rimaste dopo aver estinto le passività.

Formula

L'equity ratio è calcolato come patrimonio netto diviso per il totale attivo, ed è matematicamente rappresentato come,

Il patrimonio netto include il capitale sociale, gli utili portati a nuovo, le azioni proprie, ecc. E il patrimonio totale è la somma di tutte le attività non correnti e correnti della società e dovrebbe essere uguale alla somma del patrimonio netto e del totale passività.

Interpretazione

• Poiché questo rapporto calcola la proporzione dell'investimento dei proprietari sul totale delle attività della società, quindi, un rapporto più elevato è considerato favorevole per le società.
• Un livello più alto di investimento da parte degli azionisti attira più investimenti da parte dei potenziali azionisti poiché pensano che la società sia sicura per investire come già, il livello di investimento da parte dell'investitore è più alto.
• Inoltre, un livello di investimento più elevato fornisce un livello di sicurezza ai creditori in quanto mostra che la società non è così rischiosa da trattare e possono prestare fondi pensando che la società sarà in grado di saldare facilmente il proprio debito.
• Le società con un rapporto di capitale proprio più elevato suggeriscono anche che la società ha meno finanziamenti e costi per il servizio del debito poiché una percentuale maggiore di attività è di proprietà degli azionisti. Non vi è alcun costo di finanziamento, incluso l'interesse per il finanziamento tramite capitale azionario rispetto al costo sostenuto per il finanziamento del debito e l'assunzione di prestiti tramite banche e altre istituzioni.
• Si suggerisce che, se possibile, le aziende dovrebbero optare per il finanziamento azionario piuttosto che il finanziamento del debito perché il finanziamento tramite capitale proprio è sempre economico rispetto al finanziamento del debito perché ci sono vari finanziamenti e costi del servizio del debito associati al finanziamento del debito. È obbligatorio estinguere tali debiti indipendentemente dal fatto che l'attività sia in buono stato o meno.

Esempio

Facciamo un esempio di una società denominata jewels ltd coinvolta nella produzione di gioielli il cui bilancio riportava le seguenti attività e passività:

• Attività correnti: $ 30.000
• Attività non correnti: $ 70.000
• Patrimonio netto: $ 65.000
• Passività non correnti: $ 20.000
• Passività correnti: $ 25.000

Attività totali = Attività correnti + Attività non correnti

= $ 100.000

Patrimonio netto = $ 65.000

Perciò,

Rapporto di equità = patrimonio dell'azionista / patrimonio totale

= 0,65

Possiamo vedere chiaramente che il coefficiente di patrimonio netto della società è 0,65. Questo rapporto è considerato un rapporto sano poiché la società ha molti più finanziamenti da parte degli investitori rispetto al finanziamento del debito. La proporzione di investitori è pari allo 0,65% del patrimonio totale dell'azienda.

La significatività del rapporto di equità

• La società ha una quota di capitale proprio superiore al 50% è chiamata società conservativa, mentre una società ha questo rapporto inferiore al 50% è chiamata impresa con leva. Nell'esempio fornito di jewels ltd, poiché la quota di patrimonio netto è 0,65, ovvero maggiore del 50%, la società è una società conservatrice. Le società conservatrici sono meno rischiose rispetto alle società con leva finanziaria.
• Le società conservatrici devono pagare i dividendi solo se c'è un profitto. Tuttavia, nel caso delle società con leva finanziaria, gli interessi devono essere pagati indipendentemente dalla società che guadagna o meno profitti. Quindi, le società con rapporti di capitale proprio più elevati affrontano meno rischi, ei creditori e gli investitori preferiscono prestare e investire in società con un rapporto azionario elevato perché riflette che la società è gestita in modo conservativo e paga i creditori tempestivamente.
• Inoltre, le aziende che hanno un rapporto più alto sono tenute a pagare meno costi di finanziamento, avendo così più liquidità per la crescita futura e le espansioni; d'altro canto, le aziende con rapporti inferiori devono pagare più contanti per ripagare i propri interessi e debiti.
• Riflette anche la solidità finanziaria complessiva di un'azienda. Viene anche utilizzato per verificare se la struttura del capitale è solida o meno. Un rapporto più alto mostra un contributo maggiore degli azionisti e indica che la società ha una migliore posizione di solvibilità a lungo termine e, d'altra parte, c'è un alto rischio per i creditori in caso di un rapporto più basso.

Conclusione

Equity Ratio calcola la proporzione del totale delle attività finanziate dagli azionisti rispetto ai creditori. In genere, in azienda si preferisce un rapporto più alto in quanto vi è sicurezza in termini di pagamento del debito e di altre passività perché se si fa più finanziamento tramite capitale proprio, non vi è alcuna responsabilità per il pagamento di interessi, ecc. E il dividendo non è un obbligo , viene pagato se la società guadagna profitti, ma un rapporto basso può anche essere visto come un buon risultato per gli azionisti se il tasso di interesse pagato ai creditori è inferiore al rendimento guadagnato sulle attività. Pertanto si consiglia ai potenziali investitori e creditori di analizzare il calcolo del coefficiente di equità da ogni angolazione prima di prendere qualsiasi decisione mentre si tratta con la società.