Formula per calcolare gli utili trattenuti
La formula degli utili trattenuti calcola gli utili cumulativi guadagnati dalla società fino alla data dopo l'adeguamento per la distribuzione del dividendo o delle altre distribuzioni agli investitori della società e viene calcolato sottraendo i dividendi in contanti e i dividendi in azioni dalla somma del periodo iniziale trattenuto guadagni e il reddito netto cumulativo guadagnato.
Dove,
- Il periodo di inizio RE può essere trovato nello stato patrimoniale sotto il patrimonio netto.
- Prendi l'utile / (perdita) netto dal conto profitti e perdite.
- Il dividendo in contanti, se pagato, può essere ricavato dall'attività di finanziamento dal rendiconto finanziario.
Spiegazione
Retained Earnings è molto importante in quanto riporta come l'azienda sta crescendo rispetto al suo profitto.
- Un investitore può farsi un'idea attraverso l'analisi delle tendenze se la società trattiene i propri profitti o paga parte dei profitti come dividendi.
- Secondo l'equazione, gli utili non distribuiti dipendono dalle cifre dell'anno precedente.
- La cifra può essere positiva o negativa, a seconda degli input nella formula. Se la società ha subito una perdita l'anno scorso, il periodo di inizio RE inizierà con un valore negativo.
- Simile al secondo input è l'utile o la perdita dell'anno in corso, che può essere positivo o negativo a seconda dell'andamento dell'azienda.
- Nel caso in cui una società sia una società che paga dividendi, e quindi anche questo potrebbe portare a un utile trattenuto negativo se i dividendi pagati sono elevati.
Esempi di calcolo degli utili trattenuti
Puoi scaricare questo modello Excel per la formula degli utili trattenuti qui - Modello Excel per la formula degli utili trattenutiEsempio 1
Di seguito è riportato l'estratto di bilancio della società ABC. Eseguire il calcolo degli utili non distribuiti utilizzando i rendiconti finanziari forniti.
- Guadagni trattenuti nel periodo iniziale = $ 0
- Utile netto dal conto economico = $ 70.000
- Dividendo in contanti = $ 5.000
Quindi, abbiamo raccolto i seguenti dati per il calcolo dell'equazione degli utili trattenuti.
Quindi, il calcolo dell'equazione degli utili trattenuti sarà il seguente:
I guadagni trattenuti saranno-
Pertanto, utili trattenuti = 65000
Esempio # 2 - Colgate
Calcoliamo ora gli utili non distribuiti di Colgate utilizzando la formula che abbiamo appreso in precedenza.
Di seguito è riportata l'istantanea delle voci di patrimonio netto di Colgate.
Utili trattenuti nel periodo iniziale = $ 18,861 milioni
Di seguito è riportata l'istantanea del conto economico di Colgate.
Notiamo che l'utile netto di Colgate è di $ 2,441 milioni.
Notiamo anche che i dividendi di Colgate sono stati di $ 1380 durante il periodo.
- Formula degli utili non distribuiti finali (2016) = utili non distribuiti (2015) + utile netto (2016) - Dividendi (2016)
- Formula degli utili trattenuti finali = 18.861 + 2441 - 1380 = $ 19.922 milioni
Calcolatrice
È possibile utilizzare il seguente calcolatore degli utili trattenuti:
| Inizio periodo RE | |
| Utile (perdita) netto | |
| Dividendo in contanti | |
| Dividendo in azioni | |
| Formula guadagni trattenuti = | |
| Formula guadagni trattenuti = | Periodo di inizio RE + Utile (perdita) netto - Dividendo in contanti - Dividendo in azioni | |
| 0 + 0 - 0 - 0 = | 0 |
Uso e rilevanza
- La formula degli utili trattenuti calcola il guadagno trattenuto del periodo corrente sommando gli utili trattenuti del periodo precedente all'utile netto (o perdita) e quindi sottraendo i dividendi pagati durante il periodo.
- Ogni volta che un'azienda genera un'eccedenza, ha sempre la possibilità di pagare un dividendo ai suoi azionisti o di trattenerla con se stessa.
- Inoltre, se la società sta realizzando enormi profitti, i suoi azionisti si aspetterebbero un reddito regolare sotto forma di dividendi per il rischio del proprio capitale.
- Se la società si aspetta più opportunità di investimento e guadagna più del suo costo del capitale, intende trattenere i fondi invece di pagare i dividendi.
- E se un'azienda pensa che i rendimenti attesi dalle opportunità produrranno rendimenti bassi, allora vorrà pagarli come dividendo ai suoi azionisti.
- Tra alcuni fattori, si potrebbe prestare un'attenta considerazione alle tendenze e alle prestazioni passate in merito a come gli utili trattenuti sono stati utilizzati in modo efficiente dalla società durante la ricerca di investimenti di valore a lungo termine o pagamenti di dividendi.
