Come entrare nel private equity?

Quindi ti piacerebbe entrare nella carriera di private equity? E vuoi sapere come entrare nel private equity senza problemi!

Ci sono sia buone notizie che cattive notizie.

Innanzitutto, ecco la buona notizia: se leggi questo articolo fino in fondo, avrai idee sufficienti su come iniziare una carriera nel private equity.

In secondo luogo, la cattiva notizia è che se non provieni da un background rilevante (menzioneremo ciò che è rilevante), è probabile che non entrerai mai nel private equity.

Quindi, senza indugi, iniziamo.

Fonte : Michaelpage.com

In questo articolo parleremo di:

Comprensione del background dei professionisti del private equity

Come entrare nel private equity - Ecco il punto. Dai un'occhiata al profilo professionale del private equity e al background di candidati desiderato.

Per entrare nel private equity, è necessario disporre di uno sfondo menzionato di seguito:

Se sei uno studente universitario in finanza o in settori rilevanti come economia, contabilità, ecc. E provieni da un istituto di prim'ordine.
Se sei un analista di investment banking, una banca d'affari d'élite e una banca intermedia.
Se hai già lavorato in un'azienda di PE e vorresti andare in una grande azienda.
Se sei un analista di investment banking presso la piccola banca boutique.
E infine, se sei qualcuno che ha un background in uno di questi quattro settori: investment banking, sviluppo aziendale, ristrutturazione aziendale e consulenza strategica.

Se non provieni dalle precedenti esperienze e vorresti entrare nel private equity; allora sarebbe troppo difficile per te. In paesi come gli Stati Uniti e il Regno Unito, sarebbe piuttosto difficile entrare. Ma in paesi come Canada, India, Brasile, Russia o Portogallo, potresti provare a entrare perché persone di diversa estrazione vengono assunte in questi paesi per piccoli privati società di capitali.

Come entrare nel private equity - Punti importanti da considerare

Ora, ecco alcuni punti chiave da considerare se vuoi entrare nel mercato del private equity:

L'età è solo un numero. Ma se vuoi entrare nel private equity, la tua età dovrebbe essere inferiore a 30 anni per una posizione di ingresso. Tuttavia, se vuoi assumere una posizione di alto livello e avere un'esperienza pertinente, la tua età può essere superiore a 30 anni.
La maggior parte delle persone ha alcuni anni di esperienza quando entra a far parte di una società di private equity con un'eccezione. Se sei uno studente universitario e sei assunto da grandi società di private equity come Blackstone o KKR, non hai bisogno di alcuna esperienza per entrare.
Se vuoi avere un vantaggio sul tuo gruppo di pari, dovresti fare più stage presso società di private equity di prim'ordine, per cominciare. Ecco perché il networking è molto utile. Se conosci più persone nel settore del private equity, le tue barriere all'ingresso.
Infine, se scegli un fondo per cui lavorare dove il reclutamento non è molto strutturato, puoi iniziare la tua carriera nel private equity.

Diciamo che non hai alcun background rilevante sopra menzionato, ma vorresti comunque entrare nel private equity (hai una grande passione ed entusiasmo per il private equity). Cosa faresti? Hai le seguenti opzioni:

Se hai una precedente esperienza bancaria e sei troppo senior, puoi entrare a far parte di una società di private equity come partner operativo o consulente.
Se sei qualcuno che ha conseguito un MBA e ha un'esperienza rilevante nell'investment banking, considera la strategia di uscita e unisciti a un'azienda di PE come associato post-MBA.
Puoi anche considerare ruoli immobiliari come l'intermediazione immobiliare commerciale in modo da poter entrare nel private equity immobiliare.

Ora, diamo uno sguardo al background educativo che devi avere per entrare nel private equity.

Titolo di studio richiesto per il private equity

Come entrare nel private equity - Se vuoi entrare a far parte di una società di private equity, allora devi essere uno studente di prim'ordine e dovresti proseguire i tuoi studi da un'università di prim'ordine.

fonte: efinancialcareers.com

Ecco le basi che devi sapere sui titoli di studio richiesti per entrare nel private equity:

Master in Finanza - Il primo e più importante diploma che dovresti ottenere è un Master in Finanza. EFinancialCareers.com ha raccolto 1,6 milioni di curricula e ha scoperto che quasi il 27% dei professionisti del private equity possiede un master. Quindi, se stai conseguendo la tua laurea in finanza, considera di fare un master nella stessa disciplina.
MBA del Top Notch Institute -Sappi che le società di private equity sono molto selettive su chi scelgono di scegliere. Ci sono vari requisiti e se non rispetti nemmeno uno di essi, verrai lasciato indietro. Innanzitutto, devi fare un MBA (se non stai perseguendo un Master in Finanza). Qualsiasi MBA non farebbe il taglio. Devi conseguire un MBA presso un istituto di prim'ordine. Negli Stati Uniti e in Europa, ci sono solo una manciata di università da cui le grandi società di private equity scelgono i loro dipendenti: Harvard, Wharton, INSEAD, Stanford, Oxford, Cambridge, HEC ed ESSEC. Quindi, considera di fare un MBA presso gli istituti sopra menzionati se hai ancora lo scopo. EFinancialCareers.com ha superato 1,6 milioni di curricula e ha scoperto che quasi il 23% dei professionisti del private equity possiede un MBA. Altrimenti, per essere selezionato da una società di private equity di prim'ordine,è necessario disporre di competenze ed esperienza eccezionali nel private equity.
Chartered Financial Analyst o CFA - Un'altra qualifica a cui puoi mirare è CFA. Ora, CFA non è per i deboli di cuore. Devi avere quattro anni di esperienza pertinente a tempo pieno e devi superare tre livelli che sono ragionevolmente difficili. Se consideri di perseguire CFA, avrai alcuni vantaggi aggiuntivi. Puoi optare per molte opzioni di carriera nel settore degli investimenti oltre al private equity: investment banking, hedge fund, ricerca sull'equità, ecc.
Altre certificazioni come CAIA e ACA - Puoi anche ottenere alcune altre qualifiche aggiuntive come CAIA (Chartered Alternative Investment Analyst) e ACA (Associate Chartered Accountant). Tuttavia, eFinancialCareers.com ha affermato che solo il 2% di tutti i professionisti del private equity (tra i loro 1,6 milioni di curricula) possiede diplomi CAIA o ACA.

Come entrare nel private equity - Competenze richieste

Di solito, sono necessarie molte competenze per intraprendere una carriera nel private equity. Ma ci sono tre abilità che devi sviluppare se vuoi entrare e rimanere per un lungo periodo di tempo. Diamo uno sguardo a queste tre abilità in dettaglio.

fonte: walkerhamill.com

Diamo un'occhiata a queste tre abilità in dettaglio.

Competenze tecniche: questa è un'abilità che devi sviluppare se vuoi entrare nel private equity: analisi finanziaria, valutazioni, modelli finanziari, strutturazione delle trattative, term sheet, due diligence, modellazione LBO e altro. Se non hai alcuna conoscenza in queste aree, prendi in considerazione l'idea di fare un corso o una formazione online e assicurati che la formazione ti aiuti ad apprendere l'abilità passo dopo passo. Se puoi fare un video corso come il pacchetto di formazione sull'investment banking o il corso di private equity, questa sarebbe l'opzione migliore in quanto sarai in grado di ripetere la formazione più e più volte per padroneggiare l'abilità.
Le capacità di networking -Questa abilità è il Santo Graal di una carriera nel private equity. Diciamo che non provieni da un istituto di prim'ordine e non hai nemmeno un grafico di carriera eccezionale; ma se hai un background decente e ottime capacità di networking, lavorerai fianco a fianco con altri professionisti del private equity che hanno un background eccellente o da Oxford, Wharton, Harvard o Stanford. Quindi, come svilupperesti una grande abilità di networking? Devi essere retto e sicuro delle tue capacità. Devi comunicare in modo breve, professionale e dire cosa puoi offrire. Il modo migliore per diventare un ninja in rete è creare una struttura della tua storia e usarla ovunque ogni volta che provi a inviare un'e-mail, personalizzare una comunicazione telefonica o connetterti faccia a faccia con il personale senior di una grande azienda di PE. L'idea è di non avere alcuna esitazione. Sì,riceverai rifiuti la maggior parte del tempo (almeno all'inizio), ma alla fine questa abilità ti farà risparmiare un sacco di duro lavoro e tempo.
Chiamata a freddo:Molte persone non considerano il cold calling un'abilità, ma è un'abilità e pochissimi la padroneggiano. In realtà, questa abilità è un'estensione dell'abilità precedente. Come cercatore di lavoro nel private equity, il cold calling è la soluzione migliore. Puoi comunque inviare e-mail a diverse società di private equity. Se scegli di inviare e-mail a grandi società di private equity, queste condivideranno la tua e-mail con le loro risorse umane e nella maggior parte dei casi riceverai un'e-mail di rifiuto generica. E in altre aziende, le possibilità di ottenere una risposta dalle risorse umane o da qualsiasi professionista senior di PE sono dell'1%. Tuttavia, se contatti direttamente la persona, le possibilità di successo aumenteranno drasticamente. Inizia con fondi più piccoli in cui il processo di reclutamento non è strutturato. Lo scopo della chiamata a freddo è solo quello di ottenere un colloquio. Se non cancelli il colloquio, offriti di lavorare gratuitamente per alcuni mesi e impara.Questo non solo aggiungerà un valore immenso al tuo curriculum; ti spingerà anche un passo avanti verso una gloriosa carriera nel private equity.
Crea contatti con gli head hunter - Non aspettarti aperture di private equity su un tipico portale di lavoro. Le società di private equity sono di piccole dimensioni e dipendono in gran parte dai cacciatori di teste per gestire le operazioni, inclusi lo screening dei curriculum, lo svolgimento di test iniziali e interviste, ecc.

Compensation & Work-life balance nel Private Equity

Lo scopo principale di entrare nel private equity è guadagnare molto di più e lavorare relativamente meno. Ma la verità è che le società di private equity richiedono che tu lavori più ore (a volte più lunghe dell'investment banking) in caso di necessità. Quindi guadagnare un grande compenso dedicando meno ore di lavoro è un mito.

L'analista di private equity normalmente lavora 12-14 ore al giorno e, a seconda del carico di lavoro, potresti lavorare più di 16 ore in alcuni casi eccezionali. Di solito, se sei personale senior in una società di private equity, potresti ottenere benefici durante l'orario di lavoro. Ma sappi che ci sarebbe un sano equilibrio tra lavoro e vita privata e occasionalmente potresti dover stipare tutta la notte.

La compensazione è l'attrazione principale dei lavori di PE. Le persone tendono ad entrare in educazione fisica principalmente a causa della paga. Diamo uno sguardo alla retribuzione dei professionisti del private equity a vari livelli.

I professionisti del private equity di solito vengono pagati in tre forme di compensazione: stipendio base, bonus e interessi. L'interesse portato sembrerà importante una volta raggiunto un gradino più alto. Secondo Preqin, la media ricevuta dagli associati con interessi di trasporto e dagli associati senior negli Stati Uniti è compresa tra $ 60.900 e $ 200.000 all'anno. Se aggiungiamo questi interessi portati con il risarcimento in contanti da $ 173.000 a $ 259.300 all'anno, alla fine della giornata, è un'enorme somma di denaro.

Tuttavia, gli interessi portati hanno più senso nel caso di MD e CEO. Gli amministratori delegati e gli amministratori delegati di grandi società di azioni negli Stati Uniti ricevono 3,3 milioni di dollari e 3,4 milioni di dollari all'anno solo in interessi correnti. In Europa, MD e CEO ricevono circa 3 milioni di dollari e 1,5 milioni di dollari in carry interest.

Ora, diamo un'occhiata al compenso a ciascun livello nelle aziende di PE (negli Stati Uniti, in Europa e in Asia) -

Retribuzione media di private equity negli Stati Uniti

fonte: efinancialcareers.com

Retribuzione media di private equity in Europa

fonte: efinancialcareers.com

Retribuzione media di private equity in Asia Pacifico

fonte: efinancialcareers.com

Come entrare nel private equity - Strategie per iniziare

Ci sono alcune cose di cui hai bisogno per iniziare subito:

Inizia scrivendo una storia personale: struttura una storia contenente il tuo background, perché sei interessato al private equity, come hai sviluppato il tuo interesse per l'educazione fisica, dove hai svolto il tuo tirocinio (se esiste) e come vuoi dare forma alla tua carriera in private equity. Questo sarebbe il tuo discorso di vendita ogni volta che ti verrà chiesto di presentarti o ogni volta che parlerai con qualcuno al telefono per un colloquio.
Crea un ottimo curriculum PE: idealmente, il curriculum dovrebbe essere lungo una pagina. Puoi andare per un massimo di 1,5 pagine. E rimuovere "obiettivo", "hobby", "informazioni personali". L'unico discorso sulla tua esperienza professionale, accordi fatti, titoli di studio, attività extracurriculari e dettagli di contatto. E assicurati di utilizzare tutti i termini PE come verbi di azione.
Rete, chiamata a freddo e invio di e-mail: fai tre di tutto. Se vuoi andare avanti nella carriera di PE, questi tre faranno il trucco. Per prima cosa, scopri a chi devi connetterti. Quindi chiama o invia un'e-mail o siediti faccia a faccia, se possibile. Se sei un professionista junior, puoi considerare di fare stage per banche di prim'ordine se non ti offrono immediatamente i colloqui.
Inizia subito: smetti di leggere e inizia a recitare. Se prendi sul serio la carriera di PE, l'azione massiccia è la chiave. Inizia con qualsiasi cosa. Scopri qualcuno che puoi contattare oggi o crea il tuo curriculum PE.

Come entrare nel private equity - Analisi finale

Un solido background è una pietra angolare per entrare nel mercato del private equity. Tuttavia, se hai un ardente desiderio e sai come fare rete, vincerai subito metà della battaglia. L'idea è di iniziare subito.